Практичне заняття 1 Таблиця 1 Зв’язки між фінансовими звітами підприємств Показник Форми звітності, що перевіряються Код рядка Значення показника, тис. грн..
2005 2006
Грошові кошти Баланс 230
Звіт про рух грошових коштів 430
Чистий прибуток Звіт про фінансові результати 220
Звіт про власний капітал 130
Статутний капітал Звіт про власний капітал 300
Баланс 300
Нерозподілений прибуток Звіт про власний капітал 300
Баланс 350
Таблиця 2 Арифметична перевірка активу балансу № пп Показники 2004, тис. грн.. 2005,тис. грн.. 2006, тис. грн..
1 Необоротні активи
2 Оборотні активи
3 Витрати майбутніх періодів
Валюта балансу
Таблиця 3 Арифметична перевірка пасиву балансу № пп Показники 2004,тис. грн.. 2005, тис. грн.. 2006, тис. грн..
Практичне заняття 2 Аналіз майна підприємства Таблиця 1 Аналіз активів ____________________________ Стаття активів 2005, тис. грн.. 2006, тис. грн.. Абсолютне відхилення, тис. грн.. Темп росту, %
1.Необоротні активи, всього
Основні засоби; Нематеріальні активи; Незавершене будівництво; Довгострокові фінансові інвестиції; Відстрочені податкові активи; Інші необоротні активи
2. Оборотні активи, всього
Запаси: виробничі запаси; незавершене виробництво; товари; готова продукція. Дебіторська заборгованість: заборгованість;за товари, роботи, послуги. За розрахунками: з бюджетом; за виданими авансами; із внутрішніх розрахунків. Інша поточна заборгованість Грошові кошти та їх еквіваленти: в національній валюті; в іноземній валюті.
2. Інші оборотні активи
Валюта балансу
Таблиця 2 Аналіз структури активів_______________________ Показники 2004 2005 2006 Абсолютне відхилення Темп росту, %
2005- 2004 2006- 2005 2005/ 2004 2006/ 2005
Необоротні активи
Оборотні активи
Співвідношення динаміки оборотних і необоротних активів
Коефіцієнт мобільності майна Оборотні актив/ загальна вартість майна
Коефіцієнт мобільності оборотних активів
Таблиця 3 Аналіз, стану руху та ефективності використання основних засобів _____________________________________________ Показники Код рядка звітності Період Відхилення
2004 2005 2006 2005/ 2004 2006/ 2005
1. Вартість виробленої продукції, тис.грн 10 фр
2.Первісна вартість основних виробничих фондів, тис.грн. 31 б
3. Залишкова вартість основних виробничих фондів, тис.грн. 30 б
4. Сума зносу основних виробничих фондів, тис. грн 32 б
5. Середньо облікова чисельність працівників, чол
6. Вартість уведених основних виробничих фондів, тис. грн. 260 фр
7. Вартість виведених основних виробничих фондів
8.Чистий прибуток підприємства, тис. грн.
9. Коефіцієнт зносу 4/2
10. Коефіцієнт придатності 3/2
11. Коефіцієнт оновлення 6/2
12. Коефіцієнт вибуття 7/2
13. Коефіцієнт приросту
14. Фондовіддача грн/грн 1/2
16. Фондомісткість грн/грн 2/1
17. Фондоозброєність грн/чол 2/5
Практичне заняття 3 Аналіз джерел формування капіталу підприємства Таблиця 1 Аналіз структури пасивів (у тис. грн.) Показники Формула розрахунку Абсолютні величини Питома вага (%) у загальній величині пасивів Зміни
на початок року (періоду) на кінець року (періоду) на початок року (періоду) на кінець року (періоду) в абсолю тних величи-нах У питомій вазі
Реальний власний капітал р. 380+ р. 630- р. 360- р.370
Позичені засоби р.480 + р.620 + р.420- р.630
Разом джерел засобів р.640
Коефіцієнт автономії реальний власний капітал/ джерела засобів
X X
X
Коефіцієнт співвід ношення позичених і власних засобів позичені засоби/ реальний власний капітал
X X
X
Таблиця 2 Аналіз структури власного капіталу (у тис. грн.) Показники Абсолютні величини Питома вага (%) у загальній величині власного капіталу Зміни Показники
на початок року (періоду) на кінець року (періоду) на початок року (періоду) на кінець року (періоду) в абсолют них величинах У питомій вазі
1 2 3 4 5 6 7
Статутний капітал
1 2 3 4 5 6 7
Пайовий капітал
Додатковий вкладений капітал
Інший додатковий капітал
Резервний капітал
Нерозподілений прибуток
Доходи майбутніх періодів
Негативні коригування
Непокритий збиток(-)
Неоплачений капітал
Вилучений капітал
Разом реальний капітал
Таблиця 3 Аналіз структури позичених коштів (скоригованих) (у тис. грн.) Показники Абсолютні величини Питома вага (%) у загальній величині позичених коштів Зміни
на початок року (періоду) на кінець року (періоду) на початок року (періоду) на кінець року (періоду) в абсо-лютних величин ах У питомій вазі
1 2 3 4 5 6 7
Довготермінові кредити банків
Інші довготермінові фінансові зобов'язання
Відтерміновані податкові зобов'язання
Інші довготермінові зобов'язання
Короткотермінові кредити банків
Поточна заборго-ваність за довго-терміновими зобов'язаннями
Векселі видані
Кредиторська заборгованість за товари, роботи, послуги
1 2 3 4 5 6 7
Поточні зобов'язання за розрахунками
Інші поточні зобов'язання
Разом позичених засобів (скоригованих)
Таблиця 4 Аналіз різниці реального власного і статутного капіталів (у тис. грн.) Показники На початок року (періоду) На кінець року (періоду) Зміни
1. Пайовий капітал (рядок 310 розділ І).
2. Додатковий вкладений капітал (рядок 320 розділ І).
3. Інший додатковий капітал (рядок 330 розділ І).
4. Резервний капітал (рядок 340 розділ І).
5.Нерозподілений прибуток (рядок 350 розділ І).
6. Доходи майбутніх періодів (рядок 630 розділ V)
7. Разом приріст власного капіталу після створення підприємства (п. 1+п. 2+п.3+п.4+п.5+ п. 6).
8. Непокритий збиток (рядок 350 розділ І)
9. Неоплачений капітал (рядок 360 розділ І).
10. Вилучений капітал (рядок 370 розділ І).
11. Разом вилученого власного капіталу (п. 8+п. 9+п. 10).
12. Різниця реального власного і вилученого капіталів (п. 7 — п.11)
Позитивні складові наведеного виразу можна умовно назвати приростом власного капіталу, а негативні складові - вилученням власного капіталу. Якщо зростання власного капіталу перевищує його вилучення (або дорівнює йому), то різниця реального власного капіталу та статутного капіталу є позитивною (або принаймні не є негативною) і, відповідно, виконується мінімальна умова фінансової стійкості підприємства. Якщо приріст власного капіталу є меншим від його вилучення, то різниця реального власного і статутного капіталів є негативною що свідчить про нестійкий фінансовий стан підприємства. У випадку визначення нестачі реального власного капіталу зусилля потрібно спрямувати на збільшення прибутку, зростання рентабельності, погашення заборгованості учасників (засновників) за внесками у статутний капітал, розподіл чистого прибутку переважно на поповнення резервного капіталу Таблиця 5 Порівняльний аналіз дебіторської і кредиторської заборгованості Показник Дебітор ська заборго ваність Кредитор ська заборго ваність Перевищення заборгованості
дебіторської кредиторської
1 2 3 4 5
1. 3 покупцями і замовниками за товари і послуги
2. По векселях
3. По авансах
4. По позабюджетних платежах
5. 3 бюджетом
6. По відрахуваннях на соціальні потреби
7. По оплаті праці
8. 3 підзвітними особами
9. 3 іншими
10. 3 дочірніми підприємствами
11. По претензіях
Всього:
Практичне заняття на тему „Аналіз грошових потоків підприємства” Мета : Дослідити динаміку та структуру руху грошових коштів на підприємстві ____________________________________________ та дослідити вплив руху грошових коштів на прибуток підприємства Таблиця 1:Динаміка і структура чистого грошового потоку Показники Період Відхилення
Операційна діяльність:
Притік грошових коштів
Відтік грошових коштів
Чистий грошовий потік
Інвестиційна діяльність
Притік грошових коштів
Відтік грошових коштів
Чистий грошовий потік
Фінансова діяльність
Притік грошових коштів
Відтік грошових коштів
Чистий грошовий потік
Чистий рух грошових коштів за період
Таблиця 2 :Вихідні дані для аналізу руху грошових коштів Показник Період Відхилення
2004 р. 2005 р. 2006 р. 2005 /2004 2006 / 2005
Грошовий потік від основної діяльності
Грошовий потік від інвестиційної діяльності
Грошовий потік від фінансової діяльності
Виручка, що надійшла
Виручка нарахована
Проценти сплачені
Дивіденди виплачені
Податки сплачені
Довгострокові зобов’язання
Чистий прибуток
Проценти нараховані
Податки нараховані
Амортизація
Капітальні грошові витрати в активи інших компаній
Середнє значення всіх активів
Середнє значення власного капіталу
Таблиця 3. Показники руху грошових коштів Показники 2004 р. 2005 р. 2006 р. Відхилення
2005 /2004 2006 / 2005
1. Коефіцієнти грошового покриття
1.1 Коефіцієнт грошового покриття процентів за кредит
4.1 Коефіцієнт рентабельності активів по грошовому потоку
4.2 Коефіцієнт рентабельності власного капіталу по грошовому потоку
Таблиця 4..Аналіз впливу руху грошових коштів на величину прибутку за факторнаою моделлю П=ГК +НА+З+ДЗ+КФВ-ІВК-ДКЗ-ПЗ (2005-2006р.) Практичне заняття на тему «Аналіз ліквідності» Методика групування активів і пасивів для цілей аналізу Групи активів Статті балансу Групи пасивів Статті балансу
Найбільш ліквідні активи (А1) 220 з 240 Найтерміновіші зобов’язання (П1) 530
Швидко реалізовані активи (А2) 130 з 240 Короткострокові пасиви (П2) 620 (-) 530+2розд+5розд
Аналіз динаміки коефіцієнтів ліквідності Практичне заняття на тему: «Аналіз фінансової стійкості» Мета : Дослідити фінансову стійкість підприємства ___________________ та провести факторний аналіз коефіцієнта автономії Фінансова стійкість за критерієм стабільності джерел покриття запасів № Показник 2004 рік 2005 рік 2006 рік
1 Власний капітал
2 Необоротні активи
3 Власні обігові кошти
4 Довгострокові зобов’язання
5 Наявність власних і довгострокових джерел покриття запасів
6 Короткострокові кредити банків
7 Загальний розмір основних джерел покриття запасів
8 Запаси
9 Надлишок (+) або нестача (-) власних обігових коштів 3-8
10 Надлишок (+) або нестача (-) власних коштів і довгострокових кредитів і позик 5-8
11 Надлишок (+) або нестача (-) основних джерел покриття запасів 7-8
12 Тип фінансової стійкості
13 Трикомпонентний показник типу фінансової стійкості
Показники фінансової стійкості Показник Формула для розрахунку 2004 рік 2005 рік 2006 рік Відхилення, +/-
Коефіцієнт забезпечення власними оборотними коштами ВОК / ОК(ОА)
Коефіцієнт структури покриття довгост-рокових вкладень ДП / ДА
Коефіцієнт довгострокового залучення позикових джерел ДП/(ВК+ДП) 480/(380+460)
Коефіцієнт фінансової незалежності капіталізованих джерел ВК / (ОК+ДП)
Практичне заняття на тему «Аналіз ділової активності» Мета : Дослідити ділову активність на підприємстві ______________ ____________________________________ Таблиця 1 Аналіз структури оборотних активів за видами Показники Роки Відхилення
2004 2005 2006 2005/2004 2006/2005
Оборотні активи , всього, тис. грн.. 1
виробничі запаси 2
незавершене виробництво 3
готова продукція 4
товари 5
дебіторська заборгованість 6 160+...+210
грошові активи 7 230+240
інші оборотні активи 250
Рис. 1. Аналіз структури оборотних активів за видами Таблиця 2 Структурно-динамічний аналіз оборотних активів за характером участі в операційному циклі Показники Роки Відхилення
2004 2005 2006 2005/2004 2006/2005
Оборотні активи , що обслуговують операційний цикл 2+3+4+6+7
Оборотні активи , що обслуговують виробничий цикл 2+3+4
Оборотні активи, що обслуговують фінансовий цикл 2+3+4+6+7- 620(б)
Рис. 2. Структурно-динамічний аналіз оборотних активів за характером участі в операційному циклі Таблиця 3 Аналіз тривалості складових операційного циклу
Показники Роки
2004 2005 2006
Ко* То* Ко То Ко То
Грошові кошти Ф2035/7 365/
Матеріальні запаси Ф40/2
Дебіторська заборгованість Ф2035/6
готова продукція Ф2035/4
незавершене виробництво Ф2035/3
Операційний цикл Ф2035/т2_1
Кредиторська заборгованість Ф2035/Ф1620
Фінансовий цикл Ф2035/т2_3
Виробничий цикл Ф2035/т2_2
* Ко – коефіцієнт оборотності; То – тривалість обороту, днів. Таблиця 4 Аналіз ділової активності ______________________ Назва показника Формула для розрахунку Результат Відхилення
4.Строк погашення дебіторської заборгованості Тривалість періоду/ коеф.оборотності дебіторської заборгованості
5.Строк погашення кредиторської заборгованості Тривалість періоду/ коеф.оборотності кредиторської заборгованості
6.Коефіцієнт обо-ротності матеріа-льних запасів Ф2 р.040/Ф1 (?р.100+р.140)гр3+( ?р.100+р.140)гр.4/2
7.Коефіцієнт обо-ротності основних засобів Ф2 р.035/Ф1 р.031гр3+р.031гр.4/2
8.Коефіцієнт обо-ротності власного капіталу Ф2 р.035/Ф1 р.380гр.3+р.380гр.4/2
ПРАКТИЧНЕ ЗАНЯТТЯ 9 Аналіз співвідношення темпів росту доходів і витрат: Показник Період
1. Чистий дохід від реалізації продукції
2. Темп росту доходів, %
3. Витрати, всього
4. Темп росту витрат, %
Коефіцієнт випередження
Аналіз динаміки рентабельності Показники Формула період Відх.
1. Рентабельність інвестицій
- рентабельність сукупного капіталу, % р. 170 Ф2/ р. 640 Ф1
- рентабельність власного капіталу, % р. 220 Ф2/ р. 380 Ф1
2. Рентабельність продажу:
- валова рентабельність реалізації продукції, % р. 050 Ф2/ р. 035 Ф2
- операційна рентабельність реалізації продукції, % р. 100 Ф2/ р. 035 Ф2
- чиста рентабельність реалізації продукції, % р. 220 Ф2/ р. 035 Ф2
3. Рентабельність виробничої діяльності
- валова рентабельність виробництва, % р. 050 Ф2/ р. 040 Ф2
- чиста рентабельність виробництва, % р. 220 Ф2/ р. 040 Ф2
Вихідні дані для аналізу за факторною моделлю Дюпона: Показник Період Відхилення
1. Чиста рентабельність продукції
2. Ресурсовіддача
3. Коефіцієнт фінансової залежності
4. Рентабельність власного капіталу
Факторний аналіз впливу факторів на прибуток за наступною адитивною моделлю П = О - В - АВ - ЗВ - ІОВ + ФД- ФВ - Под = = =
Практичне заняття 10 Тема: «Порівняльний аналіз фінансового стану підприємства в розрізі галузевих показників» Мета: Дослідити фінансовий стан підприємства в розрізі галузевих показників Таблиця 1 Порівняльний аналіз показників фінансового стану Показники Алгоритм розрахунку Напрям зміни 2005 2006 Відхилення від галузевого значення
Підприємство Галузь Підприємство Галузь 2005 2006
Коефіцієнт незалежності Власний капітал/ Актив Збіль- шення
Коефіцієнт стабільності Власні оборотні кошти/ Позичкові кошти Збіль- шення
